همه چیز درمورد ارزهای دیجیتال

ممکن است در مورد طرح‌های «پامپ و دامپ» شنیده باشید - که در آن سرمایه‌گذاران با بالا بردن شدید قیمت (پامپ) و به دنبال آن کاهش سریع‌تر قیمت (دامپ) از یک دارایی بهره می‌برند. این طرح‌ها می‌توانند با انواع مختلفی از دارایی‌ها، از جمله ارزهای دیجیتال، رخ دهند. در این مقاله همراه باشید تا پامپ و دامپ را یاد بگیرید، سپس در دوره آموزش ارز دیجیتال در مشهد حامی سرمایه شرکت کنید تا خیلی بیشتر در این زمینه حرفه ای شوید.

طرح‌های پامپ و دامپ معمولاً زمانی اتفاق می‌افتند که گروهی از سرمایه‌گذاران زودتر وارد یک دارایی می‌شوند و سپس سایر سرمایه‌گذاران را متقاعد می‌کنند که بخرند و قیمت‌ها را حتی بالاتر ببرند. سپس سرمایه گذاران اصلی بیشتر یا تمام دارایی های خود را به بازار "پرتاب" می کنند که منجر به سقوط می شود. سرمایه گذارانی که در معامله اول نبودند ممکن است متحمل ضررهای بزرگ شوند.

این فرآیند از بسیاری جهات شبیه به طرح مبادله و فلاش کریپتو است. در اینجا توضیح خواهیم داد که چگونه این اتفاق می افتد، مثال هایی ارائه می دهیم و در مورد خطرات و قانونی بودن طرح های پامپ و دامپینگ ارزهای دیجیتال بحث خواهیم کرد.

پامپ و دامپ در ارزهای دیجیتال چگونه کار می کند؟

طرح‌های پامپ و دامپ ارزهای دیجیتال از دو مرحله تشکیل شده‌اند: یک پامپ که در آن قیمت دارایی بالا می‌رود، و سپس یک دامپ که در آن فروش گسترده در نهایت قیمت‌ها را پایین می‌آورد.

فاز اول: پامپ

در مرحله اول، گروهی از توسعه دهندگان یا سرمایه گذاران سعی می کنند با باد کردن سکه یا انتشار اطلاعات گمراه کننده در مورد آن، دیگران را به خرید سکه ترغیب کنند.

به عنوان مثال، قولی مانند این را تصور کنید: "این ارز دیجیتال را بخرید و در این ماه میلیون ها درآمد کسب کنید، از 0.01 دلار به 1.00 دلار می رسد زیرا بسیار منحصر به فرد و خاص است!" این ممکن است با مم های زیادی از کشتی های موشکی در حال حرکت به ماه همراه باشد که ارزهای دیجیتال مختلفی روی آنها به تصویر کشیده شده است.

در همین حال، سرمایه گذارانی که اطلاعات نادرست را منتشر می کنند، بخش قابل توجهی از سکه های موجود را در اختیار دارند. در برخی موارد، حتی ممکن است خود توسعه دهندگان پروژه این اظهارات را منتشر کنند تا پامپ و تنظیم مجدد ارز دیجیتال را آغاز کنند.

فاز دوم: دفن زباله

هنگامی که دارندگان کریپتو به اندازه کافی برای خرید توکن جدید متقاعد شدند، مرحله دوم طرح پامپ و دامپ آغاز می شود.

پس از انتظار برای افزایش قیمت به سطح غیر منطقی، سرمایه گذاران اولیه شروع به فروش توکن های خود می کنند. این باعث می شود قیمت به طور قابل توجهی کاهش یابد و احتمالاً دیگران را نیز به فروش تشویق کند. نتیجه: سرمایه‌گذارانی که دیر وارد می‌شوند متحمل ضررهای زیادی می‌شوند.

آیا پامپ و دامپ در رمزنگاری غیرقانونی است؟

در بازار سهام، پامپاژ و دامپینگ غیرقانونی است، اما بازارهای کریپتو اغلب در یک منطقه خاکستری قانونی قرار می گیرند.

کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) دانلود و دامپ داده ها را دستکاری در بازار می داند و علیه هرکسی که مرتکب چنین جرایمی شده باشد، پیگرد قانونی خواهد داشت. اما از آنجایی که بیشتر ارزهای دیجیتال به عنوان اوراق بهادار طبقه بندی نمی شوند، تحت صلاحیت نظارتی آژانس هایی مانند SEC نیستند.

بنابراین، در حالی که رمزارزها از نظر اخلاقی و قانونی مشکوک هستند، ممکن است برخلاف قوانین قابل اجرا در حال حاضر در کتاب نباشند.

با این حال، جزر و مد شروع به تغییر کرده است و هر کسی که به فکر مشارکت در مبادله و دامپینگ کریپتو است، بهتر است دو بار فکر کند. در مارس 2021، جان مک آفی، کارآفرین فناوری، توسط کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) متهم شد که آلتکوین‌ها را در حساب توییتر خود پامپ می‌کند بدون اینکه فاش کند که او و شرکای خود قبلاً سکه‌ها را خریداری کرده‌اند. او قبل از اینکه پرونده به دادگاه برود فوت کرد.

نحوه شناسایی طرح پامپ و دامپ رمزنگاری

هیچ قانونی برای تعیین اینکه آیا یک ارز دیجیتال در طرح «پامپ و دامپ» استفاده می‌شود وجود ندارد، که به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تحقیقات خود را انجام دهند و بهترین قضاوت خود را هنگام تصمیم‌گیری برای ریسک کردن یک سکه استفاده کنند.

با این حال، چند نشانه وجود دارد که باید به آنها توجه کرد.

تبلیغات بزرگ

بزرگترین نشانه یک طرح پامپ و دامپ ممکن است تبلیغات بیش از حد ایجاد شده در اطراف یک توکن یا پروژه باشد. هنگامی که شخصی ایمیل بازاریابی یا پست رسانه های اجتماعی را با استفاده از عباراتی مانند "این ارز دیجیتال چیز بزرگ بعدی است" یا "این بیت کوین 2.0 است" می نویسد و قیمت به سرعت افزایش می یابد، می تواند نشان دهنده یک پامپاژ و دامپ باشد.

زمانی که به نظر می‌رسد میزان خوش‌بینی غیرمعمولی در مورد یک ارز دیجیتال بدون دلیل خاصی وجود دارد، یا به دلایلی که کاملاً منطقی نیستند، ممکن است یک پرچم قرمز ایجاد کند - و سرمایه‌گذاران بالقوه ممکن است بخواهند تحقیقات بیشتری را در نظر بگیرند.

افزایش شدید قیمت ها

یکی دیگر از نشانه های یک طرح پامپ و دامپ، افزایش سهموی قیمت یک ارز دیجیتال در یک دوره زمانی کوتاه است. این امر به ویژه در صورتی صادق است که سکه قبلا ناشناخته، نادیده گرفته شده یا فراموش شده باشد، اما این ممکن است برای هر سکه ای اتفاق بیفتد.

چرخه تبلیغات

وقتی «اخبار» مثبت با خرید داخلی همزمان شود، این توهم را تقویت می‌کند که اتفاق مهمی در حال رخ دادن است. این یک حلقه بازخورد مثبت ایجاد می کند که در آن خریداران بالقوه بیشتری می بینند که چه اتفاقی می افتد و رای مثبت می دهند. قیمت ها حتی بالاتر می روند تا زمانی که سقوط اجتناب ناپذیر رخ دهد.

ICO

هر زمان که یک ارز دیجیتال جدید راه اندازی می شود (در یک عرضه اولیه سکه یا ICO)، اغلب برای مدتی به عنوان پامپ و دامپ عمل می کند. مردم از وعده های پروژه جدید مست می شوند، قیمت ها را افزایش می دهند و سپس سرمایه گذاران اصلی شروع به برداشت پول می کنند. با گذشت زمان، اکثر آنها به سمت پروژه های جدیدتر دیگر حرکت می کنند و این روند را تکرار می کنند.

نمونه هایی از طرح پامپ و دامپ در رمزنگاری

یکی از نمونه‌های اخیر پامپ و دامپ رمزنگاری، Dogecoin (DOGE) است. این سکه موارد استفاده یا ویژگی خاصی ندارد و محدودیتی برای تعداد سکه هایی که می توان ایجاد کرد وجود ندارد. اما با موجی از تایید افراد مشهور، اقیانوسی از میم‌های تازه و سر و صدای زیاد در مورد افزایش سرسام‌آور قیمت‌ها در اوایل سال 2021، DOGE با ارزش بازار در عرض چند ماه وارد 10 ارز دیجیتال برتر شد و قبلاً در کسری از یک پنی معامله می‌شد. قیمت ها در حدود 0.70 دلار به اوج رسید و به زیر 0.20 دلار رسید.

خطرات پامپ و دامپ ارزهای دیجیتال

تلاش برای مشارکت در یک طرح شناخته شده پامپ و دامپ می تواند یکی از مخاطره آمیزترین سرمایه گذاری هایی باشد که یک سرمایه گذار می تواند انجام دهد. پتانسیل برای سودهای سریع و کلان اغلب می تواند یک فانتزی باشد.

وقتی نوبت به سرمایه گذاری روی آلت کوین ها می رسد، خطر قربانی شدن یک پامپ و دامپ ارز دیجیتال تقریبا همیشه وجود دارد. بسیاری از آنها شاهد کاهش 90 درصدی یا بیشتر از مقادیرشان بوده‌اند که هرگز بهبود نیافته‌اند. بسیاری از آلت‌کوین‌ها دارای ارزش بازار به اندازه‌ای کوچک هستند که در هر زمان قابل دستکاری هستند، اگرچه این امر با رشد و توسعه بازار ارزهای دیجیتال تغییر می‌کند.

با ارزش بازار بیش از 1 تریلیون دلار، کلاهبرداری های بیت کوین برای کلاهبرداران احتمالی بسیار دشوارتر است. پامپاژ و دامپینگ موفقیت آمیز به دارایی با نقدینگی کم نیاز دارد، زیرا این امر نوسانات زیاد قیمت را تسهیل می کند. اما دستکاری بازار به هر شکلی می تواند تقریباً در هر بازار مالی رخ دهد.

نکات پایانی

Crypto-pump-and-dumps، که در آن سرمایه گذاران قیمت یک سکه را فقط برای فروش همه آن (یا دامپ آن) افزایش می دهند، و قیمت آن را کاهش می دهند، هنوز از نظر فنی غیرقانونی نیستند، اگرچه حرکت هایی در این جهت وجود دارد. اما قانونی بودن کنار، مشارکت آگاهانه در یکی از آنها می تواند یکی از پرخطرترین حرکاتی باشد که یک سرمایه گذار می تواند انجام دهد.

آلت‌کوین‌های بی‌شماری در طول سال‌ها قربانی یک پامپ و دامپ رمزنگاری شده‌اند، و در حالی که هیچ راهی برای پیش‌بینی پامپ و دامپ وجود ندارد، پرچم‌های قرمز وجود دارد که باید مراقب آنها بود.

آیا می خواهید ارزهای رمزنگاری شده را معامله کنید؟ با SoFi Invest®، سرمایه گذاران می توانند بیش از دوجین ارز دیجیتال از جمله بیت کوین، اتریوم، دوج کوین، سولانا، بیت کوین، لایت کوین، کاردانو و انجین کوین را معامله کنند.

منبع